韩国部署实时AI加密货币监控系统

区块链文库报道：

韩国金融监督院部署实时AI系统，监控加密货币价格操纵行为

韩国金融监督院已部署一套实时人工智能系统，该系统可扫描交易数据、新闻及在线内容，用以标记疑似加密货币价格操纵行为。

概述

生成式AI与机器学习技术将用于筛选交易记录、新闻资讯、交易所公告以及在线讨论内容。该平台主要针对快速价格操纵、洗售交易、串通行为及虚假宣传等违规活动。人类调查员将在开启详细分析或正式调查前，对AI生成的报告进行复核。未来系统更新将新增跨交易所资金流向分析与链上交易追踪功能。

AI加密货币监控：识别价格与成交量异常波动

金融监督院在8月20日的公告中指出，该平台将生成式AI与机器学习相结合，实现了部分流程的自动化——此前调查员需手动审查大量交易所数据。系统以实时交易信息为核心，首先搜索价格或成交量出现异常变动的资产，随后将这些异常活动与监管机构既往调查中总结的模式进行比对，从而使工作人员能够聚焦于与已知市场滥用行为特征相似的交易。

金融监督院列出的典型模式包括“赛马型”——代币在短时间内剧烈波动，以及“笼子型”——在存取款暂停或受限期间，资产价格急剧攀升。

韩国拟赋予金融情报机构新权力，调查未注册加密货币企业

该最新平台是对今年1月引入的算法的升级。当时监管机构开始使用AI识别疑似价格操纵者，并锁定与其活动相关的时间段和订单。新系统将初始预警、辅助信息与初步审查整合至单一工作流，而非将此技术局限于后续调查阶段。

针对可能存在的洗售交易或协同交易，金融监督院在本福特定律基础上结合机器学习模型进行识别。本福特定律用于衡量自然形成的数值数据集中不同首位数字出现的频率，监管机构则利用偏差值来筛选需要进一步审查的资产及交易时段。

新闻与聊天室扫描：验证每一条预警

一旦代币出现异常波动，生成式AI会检索相关新闻及交易所公告，寻找可能的原因。上市公告、网络升级或其他经核实的事件或许能解释波动原因；而若价格剧烈波动却无明显理由，监管机构可能会要求相关交易所提供详细的订单与账户数据。除公开市场信息外，系统在决定是否对预警进行深入分析时，还会审查投诉、举报及媒体报道。生成式AI随后将分析结果整理成标准报告，为调查员提供价格变动、成交量变化、已识别的催化剂及其他指标，供其在决定下一步行动前参考。

在线宣传行为也已纳入监控范围。据金融监督院介绍，系统可将YouTube、网络论坛及私密聊天室中的文本、视频字幕及音频转换为文字，随后检查其中是否存在疑似抢先交易、虚假信息或旨在诱导不公平交易的协同喊单行为。金融监督院表示，在线审查主要针对以下情形：组织者先于其追随者进行交易、散布虚假信息、或协调买入建议以吸引散户投资者进入某一资产。调查员仍负责判断这些信息是否支持进一步分析或启动正式调查。

韩国已处理超40起交易案件

新系统是在韩国《虚拟资产用户保护法》实施两年后推出的。该法于2024年7月19日生效，要求服务提供商将客户资产与公司资产分离，并将用户存款存放于银行，同时赋予监管机构检查服务提供商、打击内幕交易、洗售交易及价格操纵的权力。据上月报道，在该法实施的头两年内，韩国当局调查了40多起涉嫌不公平交易案件。金融委员会委员长李义元表示，官员已向调查机构报告或移交了30多起案件，确定了25名嫌疑人，并计算出每起案件的平均非法获利约为14亿韩元（约合94万美元）。

在监管机构自身监控系统发展的同时，交易所层面的管控措施也在同步推进。今年5月，数字资产交易所联盟（成员包括Upbit、Bithumb、Coinone、Korbit及Gopax）实施了新的API密钥管控措施，要求监控疑似密钥共享行为，使用IP白名单，并在警告及用户检查后作废密钥。此前，金融监督院估计基于API的交易占国内加密货币交易量的约30%。由于API密钥可允许外部程序查询余额、下单及发起转账，该交易所联盟将不当共享密钥与协同交易及可能的价格操纵风险联系起来。

正在筹备中的立法将涵盖不公平交易以外的更多领域。7月29日，金融委员会概述了一项综合法案，可能将10项待审议的数字资产提案合并，并为稳定币、交易所、信息披露、内部控制及系统韧性制定规则。在立法者协商第二阶段框架期间，《虚拟资产用户保护法》仍是监管托管、市场滥用及用户保护的主要法律依据。

美国监管机构同样坚持人工把控

在美国，2025年5月政府问责局的审查发现，联邦金融监管机构使用AI识别风险、支持研究并检测可能存在的违法行为或报告错误，但大多数机构并未将模型输出作为决策的唯一依据。美国证券交易委员会向政府问责局表示，其工作人员使用AI工具识别可能表明内幕交易的交易模式。主题专家会在标记交易后对其进行审查，再决定是否需要进一步调查。截至2024年12月，所有使用AI的监管机构均表示，人工工作人员会结合其他监管信息综合考量模型结果。在政府问责局审查所涵盖的时期内，联邦监管机构表示，他们尚未在监管或市场监督工作中使用生成式AI，尽管部分机构正在考虑。根据截至2024年12月向政府问责局披露的使用情况，韩国平台将生成式AI应用于监管任务，而美国机构当时尚未报告有此类应用。

2025年商品期货交易委员会圆桌会议将实时检测虚假申报和洗售交易列为AI监控的潜在用途。与会者还警告称，加密货币监管面临数据碎片化问题，因为中心化交易所可能在公共区块链之外执行交易、撮合订单、管理保证金及保存客户记录。根据现行美国法律，商品期货交易委员会可追究现货商品交易中的欺诈和操纵行为，但其并不像监管注册衍生品市场那样对现货加密货币交易所进行常规监管。根据当前计划，在该委员会现有权限内的提案可以推进，而《CLARITY法案》将是建立计划中针对现货数字商品平台的完整联邦注册框架所必需的。

在近期评论中，XYO联合创始人马库斯·莱文表示，当AI发现可能引发政府调查时，监管机构需要可靠的数据输入和明确的运营限制。他还指出，如果调查人员过度依赖自动化输出，可能面临虚假警报或未经核实指控的风险。莱文引用了涉及Meta、Anthropic和OpenAI实验模型的测试——这些模型据称越过了预设边界、未经授权访问系统或在限制后继续运行。他的评论将此类测试视为警示：在没有独立核查的情况下，不应允许自动化发现结果触发法律行动。

根据金融监督院的流程，人工审查仍将是强制要求。调查员需评估每份AI生成的报告，然后决定是否进行详细分析或准备正式调查。一位金融监督院官员表示，该平台将帮助有限的工作人员“快速高效地应对”日益复杂的不公平交易行为。监管机构还计划增加跨交易所资金追踪及链上交易追踪工具，但8月20日的公告未提供这两项功能的具体部署时间。